Publikace na Matematicko-fyzikální fakulta |
2010
Abstrakt
Tento článek zkoumá výskyt relace stochastické dominance ve finančních datech. Nejpopulárnější je stochastická dominance prvního a druhého řádu.
V tomto článku vybíráme 250 000 párů portfolií a pozorujeme výskyt mean-variance relace a stochastické dominance různých řádů (prvního, druhého, třetího, čtvrtého, nekonečného). Navíc uvažujeme dva soubory dat, první před začátkem krize, druhý během krize.
Porovnáváme výsledky obou období mezi sebou.